Przejęcie spółki zajmującej się filtracją powietrza przez firmę private equity to już 15 projekt Riverside w 2008 r.

Riverside utrzymuje silne tempo realizacji programu inwestycyjnego. Najnowszym nabytkiem firmy jest SPX Air Filtration Limited, spółka zależna SPX Corporation (NYSE:SPW). SPX Air Filtration wytwarza i dystrybuuje na rynkach całego świata różnorodne systemy stosowane do oczyszczania powietrza. Transakcja, w wyniku, której powstanie niezależna spółka, jest już szóstą transakcją tego rodzaju zrealizowaną przez specjalny fundusz inwestycyjny Riverside Europe Fund III („REF III”) w tym roku, a także 15 w skali całej grupy Riverside w 2008 r.

SPX Air Filtration obsługuje ponad 5 tys. klientów, głównie w Europie, i oferuje całościowe systemy filtracji powietrza podzielone na trzy główne kategorie: służące poprawie komfortu użytkowników (comfort air), oczyszczaniu powietrza do różnych celów technologicznych (clean process air) oraz medyczne systemy oczyszczania powietrza (medical systems air filtration). Ponadto SPX Air Filtration ma oddzielną spółkę, Eurogard, specjalizującą się w powlekaniu powierzchni z tworzyw sztucznych. Do SPX Air Filtration należą zakłady produkcyjne, posiadające certyfikaty ISO, w Svenljunga (Szwecja), Sprockhövel (Niemcy), Burnley (Wielka Brytania) i Geldrop (Holandia). Oprócz nich spółka ma także centra dystrybucyjne w ośmiu innych krajach.
 
– Riverside dostrzega ogromny potencjał rozwojowy rynku systemów filtracji powietrza – mówi Thomas Blomqvist, Partner w Riverside. – Bardzo cieszy nas, że będziemy mogli pracować razem z zespołem zarządzającym, aby jeszcze bardziej wzmocnić, już silną pozycję rynkową SPX Air Filtration oraz rozwijać działalność tej spółki na dotychczasowych i nowych rynkach.

Przewidywane jest, że w nadchodzących latach, rynek systemów oczyszczania powietrza czeka znaczący rozwój, przede wszystkim dzięki stopniowemu zaostrzaniu wymogów dotyczących jakości powietrza w miejscu pracy, w zakładach produkcyjnych i placówkach medycznych. SPX Air Filtration specjalizuje się w obsłudze komercyjnego segmentu HVAC (ogrzewanie, wentylacja, klimatyzacja), a także segmentu farmaceutycznego i medycznego, energetycznego i mikroelektroniki.

Riverside pozyskuje producenta systemów filtracji powietrza

Przejęcie SPX Air Filtration jest pierwszą inwestycją zrealizowaną przez nowo otwarte sztokholmskie biuro Riverside. Transakcja potwierdza wzrost zainteresowania Riverside Skandynawią. Firma uważa ten region za bardzo atrakcyjny dla inwestorów i oferujący bogaty wybór spółek średniej wielkości.

– Pozyskanie SPX Air Filtration to znakomity przykład globalnej siły Riverside przejawiającej się w sposobie wyszukiwania celów inwestycyjnych oraz przygotowaniu transakcji – mówi Karsten Langer, Partner w Riverside i członek europejskiego zespołu zajmującego się wyszukiwaniem celów inwestycyjnych. – Pomysłodawcą akwizycji był Scott Gilbertson, szef naszego amerykańskiego zespołu zajmującego się wyszukiwaniem celów inwestycyjnych., który następnie przekazał realizację procesu przejęcia naszemu zespołowi z Europy. To właśnie bieżąca komunikacja w ramach globalnego zespołu wyszukiwania celów inwestycyjnych, skupiającego obecnie ponad 20 specjalistów z trzech kontynentów, umożliwia naszej firmie wychwytywanie na międzynarodowych rynkach najbardziej interesujących spółek.

Ze strony Riverside transakcję obsługiwali Panowie Blomqvist i Langer przy współpracy analityków, Marcina Goszyka i Arona Szabo. REF III zapewnił kapitał, a finansowanie zostało zrealizowane za pośrednictwem Kaupthing Bank i Eqvitec.


O Riverside

Riverside jest największą globalną firmą private equity specjalizującą się w inwestowaniu w mniejsze spośród średnich spółek (Smaller End of the Middle Market - SEMM) i jest w branży jednym z najbardziej doświadczonych inwestorów specjalizujących się w wykupach lewarowanych, (leveraged buyout). Riverside inwestuje w czołowe spółki z segmentu SEMM (o wartości rynkowej do 200 mln USD), a następnie ściśle współpracuje z zespołami zarządzającymi, aby wspierać dalszy rozwój przejętych firm poprzez akwizycje, a także działania, które tworzą wartość dodaną. Od 1988 r. firma zrealizowała 191 transakcji o łącznej wartości firm, w które zainwestowała, wynoszącej 3,4 mld USD. Obecnie portfel liczy 63 spółki ze Stanów Zjednoczonych, Europy i Azji, o całkowitych rocznych przychodach w wysokości 3 mld USD i EBITDA (zysk operacyjny powiększony o amortyzację) na poziomie 468 mln USD. W sumie zatrudniają one ponad 14 tys. pracowników. Riverside może sprawnie przeprowadzić proces przejęcia w maksymalnie 45 dni. Jest to możliwe dzięki zgromadzonym środkom (prawie 2 mld USD w dziewięciu funduszach), ponad 170 specjalistom w 17 biurach (Amsterdam, Atlanta, Bruksela, Budapeszt, Chicago, Cleveland, Dallas, Los Angeles, Madryt, Monachium, Nowy Jork, Praga, San Francisco, Seul, Sztokholm, Tokio i Warszawa) oraz doskonałej współpracy z partnerami-kredytodawcami. Pięć z siedmiu flagowych funduszy zarządzanych przez firmę, znajduje się wśród 25% najlepszych (w pierwszym kwartylu) w swoich grupach funduszy. Wśród inwestorów powierzających swój kapitał Riverside znajdują się czołowe światowe fundusze emerytalne, fundacje, fundusze parasolowe, firmy ubezpieczeniowe i banki. Więcej informacji na stronach www.riversidecompany.com i www.riversideeurope.com.

SPX Air Filtration Limited
SPX Air Filtration jest producentem i dystrybutorem filtrów powietrza do różnych zastosowań komercyjnych i przemysłowych. SPX Air Filtration dostarcza innowacyjne produkty i rozwiązania w segmentach poprawy komfortu (comfort air), oczyszczania powietrza do celów technologicznych (clean process air ) oraz medycznych systemów filtracji powietrza (medical systems air filtration ), przeznaczone do wykorzystania w komercyjnych systemach HVAC oraz w systemach wykorzystywanych przez firmy farmaceutyczne i medyczne, energetyczne i producentów mikroelektroniki. Firma powstała w 1928 r., a wśród jej flagowych produktów znajdują się: Vokes-Air, Scandfilter, Atex-Filter, Industri-Filter, Climavent, Infiltro i Seasonmaster. Więcej informacji na stronie www.spxairfiltration.eu.